Internationale investeringen in fintech braken in 2018 alle records. In totaal werd voor een duizelingwekkende $112 miljard aan kapitaal geïnvesteerd in allerhande innovatieve financiële bedrijven. Dat blijkt uit het halfjaarlijkse rapport ‘The Pulse of FinTech’ van KPMG. Volgens de meest recente data betekent het een ruime verdubbeling van de totale investeringswaarde van 2017.
Een drietal megadeals van boven de $10 miljard droeg in sterke mate bij aan de forse groei in 2018. Vermogensbeheerder Blackstone investeerde $17 miljard in data- en tradingbedrijf Refinitv, de Chinese betaaldienst Ant Financial haalde in één investeringsronde $14 miljard op en betalingsverwerker Vantiv kocht voor $13 miljard WorldPay. Bij elkaar opgeteld is dat alleen al $43 miljard. ‘The Pulse of FinTech’ onderscheidt zoals elke editie drie verschillende vormen van investeren: private equity, venture capital en M&A (mergers & acquisitions).
Regtech steeds belangrijker
Fintech is eigenlijk een overkoepelende benaming voor meerdere subdomeinen binnen de financiële sector. Fintechs die zich richten op zaken als betalen en lenen blijven toonaangevend, maar regtech (regulatory technology) is één van die terreinen in het bijzonder waar een flinke groei waar te nemen is. Deze toepassingen geven bedrijven de mogelijkheid om efficiënt(er) om te gaan met wet- en regelgeving. De investeringen in regtech namen toe van $1,2 miljard in 2017 tot $3,7 miljard vorig jaar.
“Dit type investeringen wordt met name gedreven door de continue groei aan nieuwe wetten en regels waaraan bedrijven moeten voldoen”, zegt Paul Koetsier, deskundige op het gebied van Innovation & Payments bij KPMG. “PSD2, vergelijkbare regelgeving voor open banking in het Verenigd Koninkrijk en de nieuwe privacywetgeving hebben gezorgd voor een groeiende belangstelling voor nieuwe technologieën op het gebied van wet- en regelgeving. Europese bedrijven en buitenlandse bedrijven die zaken doen in Europa zijn continue op zoek naar mogelijkheden om op een efficiënte manier om te gaan met de eisen die nieuwe regelgeving met zich meebrengt.”
Banken voeren investeringen op
De onderzoekers van KPMG bespeuren een duidelijk trend in een toename van investeringen door grote bedrijven, bijvoorbeeld banken. Banken ervaren grote druk van fintechs en investeren daarom hevig in het verbeteren van de klantervaring en de (digitale) dienstverlening. Fintechs beschikken vaak over unieke en schaalbare oplossingen, die bewerkstelligen wat een bank voor ogen heeft. De dealwaarde vanuit ‘venture capital’ nam met $13 miljard toe tot ruim $23 miljard, ook hier een ruime verdubbeling dus.
Met name PSD2 is volgens KPMG een reden voor de toegenomen investeringen. “PSD2, vergelijkbare regelgeving voor open banking in het Verenigd Koninkrijk en de nieuwe privacywetgeving hebben gezorgd voor een groeiende belangstelling voor nieuwe technologieën op het gebied van wet- en regelgeving. Europese bedrijven en buitenlandse bedrijven die zaken doen in Europa zijn continue op zoek naar mogelijkheden om op een efficiënte manier om te gaan met de eisen die nieuwe regelgeving met zich meebrengt.”
2019
Wat 2019 gaat brengen weet niemand zeker, maar KPMG ziet het jaar positief in, met stabiele groei en steeds grotere deals. Ondanks onzekerheden op het politieke wereldtoneel, met bijvoorbeeld handelstwisten tussen de V.S. en China en de brexit. Verder verwacht het advies- en accountantskantoor meer toepassingen die zich richten op mensen in ontwikkelingslanden, die nu veelal weinig of geen toegang hebben tot bancaire dienstverlening.